珠三角，中国经济最具活力的区域之一，国有大行在这里的业绩表现如何？
六家国有大行中，除中国银行外，工、农、建、交、邮储五家银行均将珠三角地区(包括广东省、深圳市、福建省和厦门市)作为独立地区分部进行业绩披露。南都记者根据国有行2025年年报梳理发现，去年5家国有行珠三角地区分部的业绩总体承压，但亦有亮色：工商银行珠三角地区资产总额暴涨近两成，一举突破9万亿元大关；农业银行珠三角地区营收保持在千亿元之上，稳坐第一宝座；建设银行珠三角地区财富管理业务最“能打”，手续费及佣金净收入不仅居首，占营收比重也逼近两成；邮储银行财富管理业务更是“黑马”，其珠三角地区手续费及佣金净收入增幅达到12.35%；而交通银行在息差整体收窄的行业“寒潮”里，珠三角地区利息净收入逆势上扬。
更见锐气的是，这些大行也勇于开辟新阵地，纷纷扑向机器人、算力等新赛道，积极探寻新的增长动能。
营业收入 邮储营收同比实现小幅增长
从营收来看，农业银行是珠三角地区当之无愧的“一哥”，其在该分部的营收达到1071.7亿元，也是唯一超过千亿元的国有行；工商银行和建设银行在珠三角地区的营收不相上下，接近千亿元；邮储银行和交通银行这一数据分别为467.63亿元、250.05亿元。
从同比变动来看，相较于2024年，5家国有行中，仅邮储银行在珠三角分部的营收实现了增长，增幅为1.47%，其余四家降幅不等，其中工商银行和农业银行降幅相对较大，均超过7%。
从利润来看，座次又不同。建设银行位列榜首，2025年其珠三角地区利润总额为382.92亿元，与排在第二、三位的农业银行(284.71亿元)、工商银行(244.39亿元)拉开较大距离。值得一提的是，这三家国有行珠三角地区利润同比都出现了下滑。其中，建行下滑23.43%，农行“腰斩”，工行下滑幅度也超过四成。
邮储银行2025年珠三角地区利润为78亿元，较2024年小幅下滑5.42%；交通银行则由2024年的盈利91.52亿元转为亏损3.86亿元。南都记者查询发现，2025年交通银行在珠三角地区的信用减值损失增加了91.73亿元，表明该地区在面对外部环境挑战时，加大了拨备计提力度，虽然短期利润承压，但为长期稳健经营筑牢了根基。
实际上，2025年国有行净利润全部实现增长，增幅在1.04%至3.30%之间。珠三角地区利润承压，那么哪些地区的利润出现了增长？南都记者统计发现，5家国有行中，有4家去年环渤海分部利润实现增长，这4家分别为工、农、建、交，仅邮储银行环渤海地区的利润有所下降。
5家国有行在长三角地区的利润表现有所分化，农业银行、建设银行和邮储银行均下降，工商银行和交通银行有所增长；中部地区，工、农、建、交4家利润均出现下降，仅邮储实现增长；西部地区，农业银行和邮储银行两家深耕县域的银行利润实现了同比增长，其余3家均下滑；东北地区，仅农业银行利润实现增长，其余4家均有所下滑。
利息收入 交行利息净收入同比上升
利息收入历来是银行营收的“顶梁柱”。近两年，银行业息差持续收窄，对这一板块的收入增长形成压力。
从珠三角地区利息净收入来看，去年仅交通银行同比实现了1.17%的增长，其他四家国有行无一例外均出现下滑。其中，农业银行和工商银行利息净收入同比下降均超过6%，建设银行下降2.26%，邮储银行下降1.39%。
手续费及佣金净收入是银行营收的“第二支柱”，主要涵盖银行卡、理财、托管、投行等中间业务收入。不同于利息收入，它不依赖信贷资产扩张，属于“轻资本”收入，因此被视为盈利质量的重要标志。
从占比来看，5家国有行中，有4家珠三角地区的手续费及佣金净收入占比超过一成，其中建设银行最高，达到19.91%，这一数据较2024年的18.78%有所提升。交通银行珠三角地区的手续费及佣金净收入占比同样亮眼，达到18.08%。
从变动来看，2025年邮储银行在珠三角地区的手续费及佣金净收入表现最为亮眼，同比增长了12.35%。南都记者了解到，早在2019年，邮储银行就在《中国邮政储蓄银行服务粤港澳大湾区建设行动方案》中明确：“优先推动财富管理在大湾区落地实施。”去年12月，邮储银行深圳私人银行正式开业，成为邮储银行深耕财富管理的关键落子。
资产规模 五家国有行珠三角资产均增长
资产规模方面，2025年末，五家国有行珠三角地区的资产总额均实现了增长。其中，工商银行最高，达到9.13万亿元，妥妥的“最强王者”。从增幅来看，工商银行依然遥遥领先，其珠三角地区资产总额较2024年末增长了18.23%。如果保持此增速，则今年末工商银行在珠三角地区的资产总额将突破十万亿元大关。
农业银行和建设银行在珠三角地区的资产总额分别为6.15万亿元、5.48万亿元，增速分别为2.13%、1.26%，占总资产比重均在12%左右。邮储银行和交通银行在珠三角地区的资产总额分别为1.77万亿元、1.31万亿元，增速分别为6.70%、2.74%，占总资产比重分别为6.10%、8.40%。
从资产质量来看，在珠三角地区贷款不良率最低的为邮储银行，为1.24%，最高则是建设银行，为2.01%。工商银行、农业银行和交通银行则分别为1.88%、1.59%和1.54%。
从不良率变动来看，5家国有行在珠三角地区贷款不良率均较2024年有所增长，增幅从0.03个百分点到0.36个百分点不等。
财报还披露了机构数量和员工人数。2025年末，5家国有行在珠三角地区的机构数量占比均在一成左右。其中，农业银行机构数最多，达到2369个，与2024年末相比没有变化。工商银行在珠三角地区的机构数为1919个，较2024年末减少21个；建设银行为1776个，较2024年末减少23个；邮储银行为709个，较2024年末减少12个；交通银行在珠三角地区的机构则增加了6个至328个。
员工方面，五家国有行在珠三角地区的员工数量占总员工数比重也都在一成左右。其中，交通银行和建设银行在珠三角地区员工数去年有所增加，分别增加224人和90人；其余三家中，工商银行减少307人，农业银行减少254人，邮储银行减少147人。
增长动能 加码机器人、算力等新赛道
账面数据的波动并未让国有行放慢深耕珠三角地区的脚步，反而促使其在服务这一地区的实体经济中加快探寻新的增长动能。
一批聚焦新赛道的金融创新产品和服务正在加速落地。近年来，人工智能与机器人产业大爆发，广东这片创新沃土也吸引着国有行的目光。例如，农业银行广东省分行发布的数据显示，截至2025年11月末，农行已累计为广东辖内超800家人工智能与机器人产业客户提供融资服务，相关贷款余额超600亿元。
支撑AI“智力”的，是作为底座的算力产业。中国银行推出的中银科创算力贷已在广东落地，中行广东省分行表示，将依托粤港澳大湾区位优势及跨境金融传统优势，积极探索“算力+跨境融资”“算力+港澳联动”等特色路径。金融赋能的触角也在向产业链上下游延伸。
业内人士分析指出，国有行在珠三角地区的资产布局正在发生结构性变化。从重仓房地产、基建等传统领域，转向算力、人工智能、机器人等新质生产力赛道，以及民生消费等赛道，这既是响应国家战略的主动作为，也是银行在激烈同质化竞争中寻找差异化突破的必然选择。
采写：南都·湾财社记者 刘兰兰
制图：黄亚岚(即梦AI生成)
